Инвестиции в малый бизнес: краткий обзор нюансов финансирования
В поисках стабильного дохода все большее число инвесторов обращают внимание на малый бизнес, и это не случайно. Разнообразие направлений, высокий потенциал роста и скорость окупаемости – все это привлекает желающих приумножить свой капитал.
Примечательно, что даже при небольших вложениях в микрофинансовую компанию, шансы получить достойную прибыль сравнительно велики. И в данной статье мы постараемся выяснить, соответствует ли это утверждение действительности.
Итак, насколько же рентабельными могут стать инвестиции в малый бизнес?
Содержание
Общий принцип «работы» денег при инвестициях
На первый взгляд человеку далекому от финансирования, да и бизнеса в целом, процесс вложений может показаться чем-то очень сложным, а возможность извлечения достойной и прибыли и вовсе невероятной. Консерватизм и неприятие какого-либо риска заставляют воспринимать инвистирование именно так большинство населения.
Но на самом деле, понять механизм работы денег при вложениях под силу многим. В большей степени все зависит исключительно от правильности выбора ниши, собственника бизнеса, уровня контроля и наличия специализированных знаний именно в той области, которая финансируется. Давайте убедимся в этом и, для начала, более подробно познакомимся с инвестированием.
Итак, как становится понятным из вышесказанного, инвестиции – это вложения. Выражаться они могут в различной форме, то есть не только в денежной.
Это также могут быть ценные бумаги, например, имущественные права и даже нематериальные активы, обладающие способностью оборачиваемости.
Вкладывают инвестиции исключительно с целью получения прибыли либо для достижения аналогичного положительного эффекта. Принцип достаточно прост: инвестор, финансируя какой-либо бизнес-проект, организацию или собственное дело стремится всеми доступными методами приумножить свой капитал.
В случае прибыльности предприятия, вкладчик получает вознаграждение, а вот если компания убыточна, то инвестор попросту может потерять все, что вложил.
Внимание! То есть, размер дивидендов, в случае вложения реальных инвестиций, зависит только от успеха торгового, производственного или иного выбранного для финансирования предприятия. Доля в прибыли при этом, как правило, оговаривается заранее с владельцем в случае инвестирования не собственного бизнеса.
Где же искать инвестору потенциально успешный объект для финансирования?
Вариантов на сегодняшний день существует несколько. Предложения размещаются на популярных краудинвестинговых (краудфандинговых) площадках, на различных платформах, в бизнес-сообществах.
Самыми популярными из зарубежных являются: 99designs.com, indiegogo.com, crowdflower.com, gofundme.com. Из российских: planeta.ru, Boomstarter.ru, www.simex-invest.ru, Септем Капитал, Поток, и другие.
Плюсы и минусы инвестирования в малый бизнес
Поскольку об инвестициях в целом мы представление уже имеем, давайте вернемся к основной теме нашей статьи и обратим внимание именно на вложения в малый бизнес: разберемся в основных преимуществах и недостатках подобного финансирования, а также рассмотрим риски.
Основные положительные перспективы
Инвестирование малого бизнеса обладает массой положительных сторон.
К ним стоит отнести:
- Неисчерпаемый выбор направлений. Любой вкладчик найдет для себя подходящую нишу, которая сможет принести доход;
- Отсутствие необходимости инвестировать баснословные средства. Нередко даже относительно скромное финансирование может приумножиться;
- Доходность. В малом бизнесе она не ограничена, инвестор может заработать, при определенных условиях, сумму, в разы превышающую вложенную.
- Контроль. Отдача зависит, как уже говорилось выше, от успеха проекта, но в случае с малым бизнесом, вкладчик вполне может оказать на процесс роста предприятия положительное влияние и, тем самым, обеспечить себе стабильность.
- Простота и доступность. В большинстве случаев мелкие организации и бизнесмены, находящиеся в поисках инвестора, имеют четкий бизнес-план, в котором отражена предполагаемая прибыль, возможные убытки, риски и, разумеется, сама суть проекта. Проще говоря: если направление не является инновационным, а носит устоявшийся потребительский характер, то инвестору будет легко предугадать результаты на основе разработанного плана и наблюдения за конкурентами;
- Малый бизнес может принести доход значительно быстрее, нежели крупные компании, да и в большем объеме. Это происходит за счет больших нишевых решений и перспектив роста.
Перечень рисков, с которыми может столкнуться инвестор
Ни для кого не секрет, что инвестиции – это всегда риск. А это значит, что вероятность краха присутствует. Именно поэтому перед принятием решения о вложении, стоит внимательно изучить все возможные «уязвимые» места на рынке финансирования малого бизнеса.
Итак, давайте разбираться, какие риски ожидают потенциальных и действующих инвесторов:
- Одним из самых распространенных является риск мошенничества. Дело в том, что на данный момент существуют так называемые финансовые пирамиды, привлекающие инвесторов. Они, в основном, замаскированы под микрофинансовые организации, компании, ведущие деятельность по финансированию недвижимости, ICO. Initial coin offering, как финансовая пирамида, в последнее время становится наиболее популярным вариантом и вызывает обеспокоенность уже не как внутригосударственная проблема, а международная.
- Бизнес-риски существовали всегда. И наиболее характерны они именно для малого предпринимательства. Разумеется, крупные компании также могут потерпеть фиаско, однако при этом у последних, как правило, имеется подушка безопасности в виде крупных активов, наработанных клиентов, немалого количества имущества. Нередко, при убыточности крупного бизнеса, он продается более сильному конкуренту, способному вывести компанию из кризиса. Поэтому в рассматриваемом отношении устоявшиеся организации более надежны.
Обратите внимание! В случае банкротства малого бизнеса, владелец и, соответственно, инвестор, терпят значительные убытки. В особенности это касается случаев, когда организация еще не успела нажить имущества и приумножить капитал. Проще говоря: если предприятие разоряется, не успев начать вести полноценную деятельность, инвестор, скорее всего, потеряет все вложенные деньги.
- Риски ущемления прав инвесторов также имеют место быть. Схема поведения владельца бизнеса, в этом случае, предельно проста: путем сокрытия достоверной информации, руководитель стремится использовать вложенные средства по своему усмотрению, сообщая при этом инвестору об отсутствии прибыли.
Подобный сценарий воплотить в жизнь достаточно просто. Ведь в малом бизнесе нет независимых экспертов и директоров. Да и отчетность не отличается прозрачностью, а иногда и вовсе не соответствует действительности.
На данный момент, в ответ на распространение большого числа мошенников в среде инвестиций, появилось немало особых механизмов, способных защитить вкладчиков. Одними из таких являются специализированные площадки, выступающие в роли посредников между бизнесменом и инвестором.
Однако не всегда в процессе проверки удается выявить недобросовестных участников, поэтому и в случае работы с площадками риск остается повышенным.
На заметку! Значительно снижена вероятность мошенничества на популярных биржах, регулирующих торговлю крупных компаний акциями и облигациями. В эту среду финансовым преступникам попасть значительно сложнее в силу более строгой фильтрации участников торгов.
Дельные советы действующим и потенциальным инвесторам
Как мы уже выяснили, вероятность успеха зависит от множества факторов. И, чтобы не прогореть при финансировании, необходимо тщательно продумать и проанализировать все риски, связанные с инвестированием, а также внимательно следить за экономической ситуацией и изменениями в конъюнктуре рынка.
Рекомендации новичкам
А теперь рассмотрим основные рекомендации, которые помогут начинающим инвесторам сделать правильный выбор:
- Следует внимательно изучать рынок малого предпринимательства. Особое внимание стоит обратить на соотношение предложений и спроса в интересующих направлениях деятельности;
- Предпочтение лучше отдать той нише, о которой вы не просто имеете смутное представление. В идеале, если в направлении вы будете хорошо разбираться. Согласитесь, значительно проще контролировать бизнес, о котором знаете не понаслышке;
- Не лишним будет ознакомиться с личностью владельца «дела» и историей создания организации (предприятия, проекта). Данная информация может стать ценным аргументом при оценке дальнейших перспектив;
- Стремитесь заранее защитить свои права и, разумеется, вложенный капитал. Ведь в будущем, при условии провала, компенсировать ваши убытки владелец может за счет имущества организации или личной собственности. Однако это необходимо предусмотреть заранее и юридически верно зафиксировать;
- Если вы вкладываетесь в уже действующий бизнес, ознакомьтесь с отчетной документацией, а лучше обговорите возможность проведения добровольной аудиторской проверки с целью демонстрации прозрачности деятельности и следования законодательству.
- Относитесь с подозрением к заявлениям о сравнительно быстром и крупном доходе. Это должно вас смущать. Ведь если предприятие настолько перспективно и успешно, тогда зачем вообще обращаться к инвесторам?
Допустим, что сама идея хороша, а вот средств на ее реализацию не хватает. Объяснение, конечно, допустимое. Однако стоит учесть, что идея – это то, что еще не реализовано и в конкретной ситуации данным владельцем не опробовано.
Поэтому риск существует даже в случае, если направление пользуется широким спросом и полно конкуренции. Не забывайте о правильной организации бизнеса, которая доступна не каждому.
Внимание! Надежные предприятия и компании, привлекающие инвесторов, не обещают высокой прибыли даже в случаях, если это позволяет рентабельность. А вот владельцы бизнес-проектов, являющихся рискованными, попросту вынуждены привлекать финансистов путем выдвижения предложений о высокой доходности с целью получения долгожданных инвестиций.
Как защитить уже вложенный капитал
Когда инвестиции уже вложены, остро встает вопрос о том, как их защитить и оградить от различного рода рисков. Рассмотрим данный вопрос более подробно при помощи таблицы.
Таблица 1. Методы защиты капитала в условиях современной экономики:
| Форма риска и его определение | Варианты сбережения инвестиций |
| Систематический риск. Он связан напрямую с изменениями в конъюнктуре рынка, которые возникают по причине макроэкономических колебаний. | Одним из решений может стать хеджирование, или, говоря простыми словами, оптимизация рисков. Однако при этом стоит учитывать, что при сокращении рисков, снижается и доходность. С одной стороны, это существенный минус, но есть и плюс: таким образом можно достичь некого баланса и большей стабильности.
Для лучшего восприятия приведем пример. Существует такая закономерность: укрепление доллара происходит одновременно с падением цены на золото. Если в данном случае применить хеджирование, а именно: инвестировать в две разные стороны, то риски минимизируются. |
| Процентный риск, или риск изменения процентной ставки. Как становится очевидным из названия, он возникает в результате возможных колебаний (изменений) процентных ставок, что в значительной мере отражается на долговых инструментах. Особенно заинтересованы в страховании таких рисков банки, частные кредиторы (инвесторы) и непосредственно кредитополучатели. | Наилучшим вариантом станет прогнозирование возможных изменений процентных ставок вплоть до конца срока инвестирования (или кредитования). Но нельзя не согласиться с тем, что сделать это достаточно сложно.
Для получения максимальной прибыли, если рассматривать вопрос на примере сделки между кредитором и заемщиком, необходимо оговаривать возможность установления фиксированной процентной ставки в случае ожидания ее падения и плавающей, в случае, если она предположительно должна пойти вверх. |
| Инфляционный риск. Он возникает в результате прогноза неожиданных изменений цен на услуги, товары, что значительно снижает потребительскую способность. | Для минимализации такого вида риска лучше отказаться от наличности и долговых обязательств, так как именно эти инструменты наиболее уязвимы в подобной ситуации. А вот инвестирование в недвижимость, акции или востребованные товары помогут снизить вероятность убытков. |
| Несистематический риск. Он, в отличие от всех вышеперечисленных, имеет не столь глобальный характер. Такой риск присущ какому-либо конкретному финансированному объекту. И возникает он в результате влияния внутренних факторов на деятельность инвестора или эмитента.
Это, например, риск банкротства, ликвидности, неполучения прибыли и так далее. |
В данном случае стоит применить диверсификацию. Выражаясь доступным языком, инвестору следует вложит средства в разные проекты с целью сокращения рисков убытков.
Если говорить о более глобальных сокращениях вероятности потери капиталовложений, то инвестору следует прибегать к широкой диверсификации: то есть финансировать несколько десятков совершенно разных проектов или объектов. |
| Инфраструктурные риски. Связаны они с институтами, используемыми инвестором для хранения активов. | Минимализация риска производится путем тщательной проверки банков, брокеров, инвестиционных фондов и компаний. То есть тех финансовых институтов, которые используете именно вы. Обратите внимание на более крупные, а лучше – международные.
Неплохим вариантом является альтернативная замена банков на брокерскую компанию, которая, не рискуя денежными средствами, просто получает комиссионное вознаграждение от сделок. |
| Правовые, или юридические риски. Они сводятся к невозможности достижения договоренности между инвестором и владельцем бизнеса в силу несоблюдения действующего законодательства либо несоответствия проекта и путей его реализации существующим в государстве законам.
Также юридические риски можно рассмотреть и с несколько иной точки зрения: инвестору всегда следует предусматривать вероятность обращения взыскания на активы. |
В первом случае решением может стать полное соблюдение законодательства в оформлении документов и ведении бизнеса.
Во втором все зависит от страны, в которой зарегистрировано предприятие (организация). Если государство отличается неустоявшейся и слабой законодательной системой с развитой коррупцией, то активы лучше перевести в более «надежную» юрисдикцию. А вот в обратном случае, активы можно «упаковать» путем направления их в трасты, полисы, фонды. Таким образом осуществить обращение взыскания будет невозможным. |
5 интересных направлений для инвестирования в малый бизнес
А теперь предлагаем вашему вниманию 5 направлений в бизнесе для инвестирования, которые потенциально могут принести стабильный доход.
- В случае, если инвестор обладает навыками предпринимательской деятельности, владеет базовыми знаниями экономики, юрисдикции и действующего законодательства, то отличным вариантом станет открытие собственного малого бизнеса. Такой путь будет не самым легким, однако у него есть одно существенное преимущество: надеяться придется только на свои силы, не завися при этом напрямую от третьих лиц.
Обратите внимание! При открытии своего дела на быструю отдачу надеяться не стоит. Придется потратить время, вложит деньги, знания, опыт. Однако при этом, единоличное владение указывает на возможность самостоятельно управлять вложенным капиталом, следить за его сохранностью и приумножением, а, главное, не стоит забывать о том, что в подобном случае инвестор будет безраздельно владеть всей прибылью.
- Еще одно решение – вложение в онлайн-проекты. Суть такого бизнеса достаточно проста: веб-мастером создается сайт и наполняется уникальными текстами, или контентом. Темы статей можно выбрать самые разнообразные, начиная от строительства и заканчивая проблемами воспитания. После размещения текстов сайт монетизируют, а данный шаг является отправным на пути к получению прибыли.
Также можно купить уже готовый, наполненный контентом интернет-ресурс. В этом случае, его придется поддерживать, добавляя все новые и новые публикации.
- А почему бы не обратить внимание на стартапы? Нередко молодые и амбициозные стартаперы способны создавать отличные, а, главное, перспективные идеи, реализовать которые не могут по причине отсутствия необходимой суммы денег.
Риск вложений в такие проекты, разумеется, присутствует. Однако это вовсе не исключает в то же время возможного успеха.
- Открытие небольшого продовольственного магазина или его финансирование может принести стабильную прибыль. Почему стоит обратить внимание именно на продукты питания? Ответ прост: люди могут отказать себе в покупке новой одежды, ремонте машины или в походе в кафе, но никто не откажет себе в пропитании. Это факт обосновывает бесперебойный спрос продовольственной продукции, а, значит и рентабельность вложений.
Разумеется, в таком бизнесе также имеются свои нюансы, но они есть везде.
- Производственные микроорганизации. На данный момент организаций, хозяйственная деятельность которых направлена на производство, сравнительно много. Выпускают все что угодно: от металлических конструкций до продуктов питания.
Вложения в такой бизнес могут оказаться весьма обоснованными. Главное выбрать верное направление, а, точнее, выпускаемую продукцию, пользующееся спросом у Потребителя.
В завершение предлагаем ознакомиться с бизнес-планами нескольких предприятий различной направленности:
В заключение
Инвестирование малого бизнеса – дело хоть и рискованное, но, в то же время, потенциально прибыльное. Главное, не прогадать в выборе направления и предварительно изучить все тонкости. Тогда ваши деньги гарантированно будут работать на благо увеличения капитала.
